Novethic juge les fonds socialement responsables

Chaque gestionnaire a sa propre définition en matière d’investissement socialement responsable (ISR). Afin d’apporter des repères sur ce marché, le centre de recherche Novethic vient de créer un nouveau label, accordé pour une année et visant à « encourager le développement d’une information la plus transparente possible sur les fonds ISR ». Sur les 121 fonds ayant postulé, Novethic en a retenu 92, dont 60 fonds actions, pilotés par 25 sociétés de gestion. Dexia Asset Management et Natixis Asset Management ont vu tous leurs fonds présentés labellisés. 

Pour concourir, les fonds ISR ou anciennement éthiques doivent d’abord consacrer plus de 90 % de leur portefeuille à la gestion dite ESG, pour « environnement, social et gouvernance ». Ensuite, Novethic examine la transparence du processus de gestion socialement responsable mis en place et le reporting extra-financier offert par le gérant. Enfin, celui-ci doit publier la composition intégrale du portefeuille au moins tous les six mois. Selon Novethic, 240 fonds ISR sont distribués en France, pour des encours proches de 30 milliards d’euros en juin 2009.